Auswirkungen der Liberalisierung in der Versicherungsbranche

Einführung

Die Reise der Versicherung Liberalisierung in Indien ist nun über sieben Jahre alt. Der erste große Meilenstein auf diesem Weg war die Verabschiedung der Insurance Regulatory and Development Authority Act, 1999. Dies zusammen mit Änderungen des Insurance Act 1983, LIC und GIC Acts ebnet den Weg für den Eintritt von privaten Akteuren und möglicherweise die Privatisierung der bisher staatlichen Monopole LIC und GIC. Eröffnung von Versicherungsunternehmen an den privaten Sektor, einschließlich ausländischer Beteiligung hat verschiedene Möglichkeiten und Herausforderungen geführt.

Konzept der Versicherung

In unserem täglichen Leben, wann immer es unsicher ist eine Beteiligung des Risikos. Der Instinkt der Sicherheit gegen ein solches Risiko ist eines der grundlegenden Triebkräfte für die Bestimmung menschlichen Haltungen. Als Fortsetzung dieser Suche nach Sicherheit, muss das Konzept der Versicherung geboren worden sein. Der Drang, eine Versicherung oder Schutz gegen den Verlust von Leben und Eigentum bieten müssen die Menschen gefördert haben, irgendeine Art von Opfer willig zu machen, um die Sicherheit durch kollektive Zusammenarbeit zu erreichen. In diesem Sinne ist die Geschichte der Versicherung wahrscheinlich so alt wie die Geschichte der Menschheit.

Lebensversicherung insbesondere bietet Schutz für Haushalt gegen das Risiko eines vorzeitigen Todes ihres Einkommens verdienen Mitglied. Lebensversicherung in der Neuzeit bietet auch Schutz gegen andere Lebens damit verbundenen Risiken wie der Langlebigkeit (dh das Risiko zu überleben der Einnahmequelle) und das Risiko von Behinderungen und Krankheit (Krankenversicherung). Die Produkte sorgen für Langlebigkeit Renten (Versicherung gegen Alter). Nicht-Leben Versicherung bietet Schutz gegen Unfälle, Sachschäden, Diebstahl und sonstige Verbindlichkeiten. Non-Life-Versicherungsverträge sind in der Regel von kürzerer Dauer als die Lebensversicherung Verträge verglichen. Die Bündelung der Risikoabdeckung und-einsparung ist eigenartig Lebensversicherung. Lebensversicherung bietet sowohl Schutz und Investitionen.

Die Versicherung ist ein Segen für die Wirtschaft betrifft. Versicherung bietet kurze Reichweite und hohe Reichweite Erleichterung. Die kurzfristige Entlastung ist auf den Schutz der Versicherten aus dem Verlust von Eigentum und Leben durch die Verteilung der Verluste unter großen Anzahl von Personen durch das Medium der professionelle Risikoträger wie Versicherungen ab. Es ermöglicht einen Geschäftsmann, eine unvorhergesehene Verlust hinnehmen und deshalb braucht er sich keine Sorgen über den möglichen Verlust. Die Long-Range-Objekt ist die wirtschaftliche und industrielle Entwicklung des Landes, indem sie ein Investitionsvolumen von großen zur Verfügung stehenden Mittel mit den Versicherern im organisierten Industrie-und Handelskammern.

Allgemeinen Versicherungsbedingungen

Vor Verstaatlichungen von General Versicherungswirtschaft im Jahr 1973 das GIC Act wurde im Parlament im Jahr 1971 verabschiedet, aber es in Kraft getreten im Jahr 1973. Es gab 107 Allgemeine Versicherungen einschließlich Zweigstellen ausländischer Unternehmen, die in dem Land auf Verstaatlichung, wurden diese Gesellschaften zusammengefasst und gruppiert in den folgenden vier Tochtergesellschaften der GIC wie National Insurance Co.Ltd, Calcutta;. The New India Assurance Co. Ltd , Mumbai; The Oriental Insurance Co. Ltd, New Delhi und United India Insurance Co. Ltd, Chennai und Jetzt abgekoppelt.

Allgemeine Versicherungsgeschäft in Indien ist breit ins Feuer geteilt, GIC marine und sonstige neben den direkt Umgang mit Luft-und Rückversicherungsgeschäft verwaltet die umfassende Crop Insurance Scheme, Personal Accident Insurance, Social Security Scheme etc. Die GIC und ihre Tochtergesellschaften im Einklang mit dem Ziel der Verstaatlichung, um die Nachricht von Versicherungen weit und breit und Versicherungsschutz zu schwächeren Teil der Gesellschaft bereitzustellen sind bemüht, neue Cover entwerfen und auch andere nicht-traditionellen Geschäft zu popularisieren.

Liberalisierung der Versicherungsmärkte

Die umfassende Regulierung des Versicherungsgeschäfts in Indien in Kraft mit dem Inkrafttreten des Insurance Act, 1983 gebracht. Er versuchte, eine starke und leistungsfähige Überwachung und Regulierungsbehörde im Controller der Versicherung mit Leistungen zu lenken, zu beraten, zu untersuchen, zu registrieren und zu liquidieren Versicherungen etc. Allerdings, aufgrund des Verstaatlichung des Versicherungsgeschäfts, die meisten der regulatorischen Funktionen aufgenommen wurden erstellen vom Controller of Insurance und bekleidet in den Versicherern selbst. Die Regierung von Indien im Jahr 1993 hatte eine Hochleistungs-Ausschuss von RNMalhotra, ehemaliger Gouverneur der Reserve Bank of India, auf die Struktur der Versicherungsbranche zu prüfen und Änderungen empfehlen, um es effizienter und wettbewerbsfähiger halten im Hinblick auf die strukturellen Veränderungen im andere Teile des Finanzsystems auf dem Land.

malhotra Empfehlungen des Ausschusses

Der Ausschuss legte ihren Bericht im Januar 1994 empfahl, dass private Versicherer dürfen koexistieren mit staatlichen Unternehmen wie LIC und GIC Unternehmen werden. Diese Empfehlung wurde von mehreren Faktoren wie Notwendigkeit einer größeren tieferen Versicherungsschutz in der Wirtschaft, und eine viel größerem Maßstab der Mobilisierung von Mitteln aus der Wirtschaft, und eine viel größerem Maßstab der Mobilisierung von Mitteln aus der Wirtschaft wurden zur Entwicklung der Infrastruktur aufgefordert . Liberalisierung der Versicherungsbranche ist zumindest teilweise durch steuerliche Notwendigkeit Antippen des großen Reserve von Einsparungen in der Wirtschaft angetrieben. Empfehlungen des Ausschusses waren wie folgt:

o Erhöhung der Eigenkapitalbasis von LIC und GIC bis zu Rs. 200 crores, die Hälfte von der Regierung und Ruhe verkauft, um die breite Öffentlichkeit mit geeigneten Reservierungen für ihre Mitarbeiter erhalten.
o Private Sektor gewährten Versicherungswirtschaft mit einem Minimum Kapital von Rs bezahlt geben. 100 crores.
o Ausländische Versicherungen dürfen von schwimmenden ein indisches Unternehmen, vorzugsweise ein Joint Venture mit dem indischen Partner einzugeben.
o Es werden Schritte eingeleitet, um die Einrichtung eines starken und effektiven Versicherungsaufsicht in Form einer gesetzlichen autonome Bord auf den Linien von SEBI.
o Begrenzte Anzahl von privaten Unternehmen in der Branche erlaubt. Aber kein Unternehmen ist in der Branche erlaubt. Aber kein Unternehmen darf in beiden Sparten (Leben oder Nicht-Leben) zu betreiben.
o Tarif Advisory Committee (TAC) wird abgekoppelt bilden GIC als separater statuary Körper unter erforderlichen Kontrollen funktionieren durch die Versicherung Regulierungsbehörde.
OALL Versicherungen gleichberechtigt behandelt werden und richtet sich nach den Bestimmungen des Versicherungs-Act. Keine Ausnahmegenehmigung der Regierung Unternehmen gegeben.
oSetting Aufbau einer starken und effektiven Regulierungsstelle unabhängige Quelle für die Finanzierung, bevor private Unternehmen in den Sektor.

Konkurrenz zu staatlichen Sektor:

Regierung Unternehmen haben nun den Wettbewerb an den privaten Sektor Versicherungen stehen nicht nur bei der Ausstellung verschiedene Palette von Versicherungs-Produkte, sondern auch in verschiedenen Aspekten in Bezug auf Kundenservice, Vertriebswege, effektive Techniken für den Verkauf der Produkte etc. Privatisierung der Versicherungsbranche hat öffnete die Türen zu Innovationen in der Art, wie Geschäfte abgewickelt werden können.

New age Versicherungen an neuen Konzepten und kostengünstige Möglichkeit, die Abwicklung von Geschäften einsteigen. Die Idee ist klar auf die maximale Business an der damit Kosten gerecht zu werden. Und mit der Zeit langsam, die uralte Regel häufiger mit staatlichen Unternehmen durch Errichtung von Zweigniederlassungen scheint sich zu verirren erweitern. Zu den Techniken, die schnell aufholt scheinen, als eine Alternative zu der ländlichen und sozialen Bereich Versicherungen gerecht wird Hub and Spoke Anordnung. Dies zusammen mit den Teilnehmern von NGOs und Self Help Group (SHG) haben mit den meisten der Verkauf der ländlichen und sozialen Bereich Politik gemacht.

Die wichtigsten Herausforderungen ist von den Geschäftsbanken, riesiges Netz von Niederlassungen haben. In diesem Zusammenhang ist es wichtig zu erwähnen, dass LIC hat eine Vereinbarung mit Mangalore basierte Corporations Bank nutzen ihre Infrastruktur zum gegenseitigen Nutzen mit der Versicherung Monolithen Erwerb einer strategischen Beteiligung von 27 Prozent eingestellt hat Corporation Bank beschlossen, ihre Pläne aufzugeben Förderung einer Lebensversicherungsgesellschaft. Die Bank wird als Corporate Agent für LIC in Zukunft handeln und Provision über die Politik über ihre Niederlassungen verkauft. LIC mit seinem Filialnetz der Nähe 2100 Büros ermöglichen Corporation Bank einzurichten Beratungszentren. Geldautomaten oder Filialen mit in ihren Räumlichkeiten. Corporation Bank wiederum würde einen wirksamen Cash Flow Management System für LIC.

irda Akt, 1999

Präambel IRDA Act 1999 lautet: "Ein Gesetz für die Errichtung einer Behörde, um die Interessen der Inhaber von Versicherungspolicen zu schützen, zu regulieren, zu fördern und zu gewährleisten, geordnetes Wachstum der Versicherungswirtschaft und für Fragen damit verbundenen oder zusammenhängenden bieten.

§ 14 IRDA Act legt die Aufgaben, Befugnisse und Aufgaben der Behörde. Die Befugnisse und Aufgaben der Behörde. Die Befugnisse und Aufgaben der Behörde gehören die folgenden.

o Ausgabe an den Antragsteller eine Bescheinigung über die Registrierung, zu erneuern, zu ändern entziehen, aussetzen oder kündigen eine solche Registrierung.
o Um das Interesse der Versicherungsnehmer in allen Fragen rund um Nominierung von Politik, Rückkaufswert f Politik versicherbare Interessen, Abwicklung von Versicherungsfällen, andere Bedingungen des Versicherungsvertrags zu schützen.
o Festlegen erforderliche Befähigung und praktische Ausbildung für die Versicherung Zwischenprodukte und Wirkstoffe.
o Festlegen Verhaltenskodex für Vermesser und Verlust Assessoren.
o Steigerung der Effizienz in der Durchführung des Versicherungsgeschäfts
o Förderung und Regulierung professionelle Regulierungsbehörden mit dem Erst-und Rückversicherungsgeschäft verbunden.
o Angabe der Art und Weise, in der Bücher von Konten erhalten und werden Rechnungsabschluss durch die Versicherer und Versicherungsvermittler gerendert.
o Adjudication von Streitigkeiten zwischen Versicherern und Zwischenprodukten.
o Festlegen der Anteil der Lebensversicherungen und allgemeinen und Allgemeinen Geschäftsbedingungen, die von den Versicherern in ländlichen oder sozialen Sektoren usw. vorgenommen werden

§ 25 sieht vor, dass Insurance Advisory Committee Errichtung und die Tätigkeit von nicht mehr als 25 members.Section 26 bestehen sieht vor, dass Behörde kann in Absprache mit Insurance Advisory Committee Verordnungen, besteht mit diesem Gesetz und den getroffenen Regelungen, um den Zweck weitermachen Act.Section 29 sucht Änderung bestimmter Vorschriften der Insurance Act, 1938 in der Art und Weise, wie sie in First Schedule gesetzt. Die Änderungen des Insurance Act sind Folgeschäden, um IRDA effektiv zu regulieren, zu fördern und sicherzustellen, geordnetes Wachstum der Versicherungswirtschaft zu ermächtigen.

Abschnitt 30 und 31seek zu ändern lic Act 1956 und strategischen Akt 1972.

Auswirkungen der Liberalisierung

Während verstaatlicht Versicherungsgesellschaften haben eine lobenswerte Arbeit bei der Ausweitung Volumen des Geschäfts Öffnung der Versicherungsbranche an private Akteure war eine Notwendigkeit im Rahmen der Liberalisierung des Finanzsektors getan. Wenn traditionelle infrastrukturellen und halböffentlichen Gütern Branchen wie Banken, Fluggesellschaften, Telekommunikations-, Strom etc. erheblichen privaten Sektor Präsenz haben, weiterhin staatliche Monopol bei der Bereitstellung von Versicherungen war unhaltbar und deshalb wurde die Privatisierung der Versicherung getan als früher diskutiert. Seine Wirkung ist in der Form der Schaffung verschiedener Möglichkeiten und Herausforderungen gesehen werden.

Möglichkeiten

Ein. Privatisierung, wenn Versicherungen die monopolistische Geschäft der Life Insurance Corporation of India eliminiert wurde. Es kann helfen, die breite Palette von Risiken im Allgemeinen Versicherungs-und auch in der Lebensversicherung zu decken. Es hilft, neue Produktpalette vorstellen.
2. Es wäre auch in besseren Kundenservice führen und dazu beitragen, die Vielfalt und Preis von Versicherungsprodukten.
3. Der Eintritt neuer Spieler würde beschleunigen die Ausbreitung des Lebens und allgemeine Versicherungen. Es erhöht die Versicherungsdichte und Maß der Dichte.
4. Eingabe von privaten Akteuren wird dafür sorgen, die Mobilisierung von Mitteln, die zum Zweck der Entwicklung der Infrastruktur genutzt werden kann.
5. Unter Berücksichtigung der Geschäftsbanken in Versicherungsgeschäft wird die Mobilisierung von Mitteln aus den ländlichen Gebieten wegen der Verfügbarkeit von großen Zweige der Banken zu helfen.
6. Wichtigste nicht die geringsten enorme Beschäftigungsmöglichkeiten im Bereich der Versicherungen, die ein brennendes Problem der Gegenwart Tag heute Probleme geschaffen werden.

aktuelle Szenario

Nach dem Öffnen von Versicherungsunternehmen im privaten Sektor wurden verschiedene führende private Unternehmen einschließlich Joint Ventures den Bereichen Versicherung sowohl Leben und Nicht-Leben-Geschäft eingestiegen. Tata - AIG, Birla Sun Life, HDFC Standard Life Versicherung, Reliance General Insurance, Royal Sundaram Alliance Insurance, Bajaj Auto Alliance, IFFCO Tokio General Insurance, INA Vysya Life Insurance, SBI Life Insurance, Dabur CJU Life Insurance und Max New York Life. SBI Life Insurance hat drei Produkte Sanjeevan, Sukhjeevan und Young Sanjeevan so weit und startete es bereits 320 Maßnahmen im Rahmen seines Plans verkauft.

Abschluss

Aus der obigen Diskussion können wir schließen, dass der Eintrag von privaten Akteuren im Versicherungsgeschäft notwendig und gerechtfertigt, um die Effizienz der Operationen zu verbessern, eine größere Dichte und Versicherungsschutz des Landes und für eine stärkere Mobilisierung der langfristig Einsparungen für lange Tragzeit Infrastruktur Präfekten. Neue Spieler sollten nicht als Rivalitäten zu staatlichen Unternehmen werden zu behandeln, aber sie können bei der Erreichung der Ziele Wachstum des Versicherungsgeschäfts in Indien zu ergänzen.